Рынок нефти и нефтепродуктов Сингапура

Сингапур - один из ведущих мировых хабов торговли нефтью и нефтепродуктами.

Основной регулятор торговли углеводородами - Орган по управлению энергетическим рынком (Energy Market Authority).

Карта нефтяной отрасли

Импорт нефти

Импорт нефти в Сингапур в 2023 году составил 41 миллион тонн. Основные поставщики:

• США - 11.7 миллиона тонн в 2023 году.

• ОАЭ - 9.7.

• Катар - 5.2

• Бразилия - 3.1

• Австралия - 0.9

Импортируемая нефть перерабатывается на 3 сингапурских НПЗ. Отдельные сорта с низким уровнем серы используются для смешения судового топлива минуя нефтепереработку. Экспорт нефти является эпизодическим - отдельные судовые партии.

Переработка нефти

Сингапур является крупных нефтеперерабатывающим хабом.

В Сингапуре 3 НПЗ:

• PAC, принадлежащая ЭксонМобил (США). Мощность переработки нефти - 592 тысяч баррелей в сутки.

• Bukom, принадлежащая Шелл (Великобритания). Текущая мощность переработки нефти - 237 тысяч баррелей в сутки.

• SRC, принадлежащая на паритетных началах Шеврон (США) и Петрочайна (Китай).

Потребление нефтепродуктов

Продажи судового топлива в Сингапуре в 2023 году составили 51.8 миллиона тонн, из которых 47.9 - судовой мазут. В Сингапуре высокие требования по сернистости судового топлива, поэтому основной продаваемый сорт судового мазута - низкосернистый, на который пришлось 31.2 миллиона тонн продаж. Также стремительно растёт доля биотоплива, используемого при блендинге судового топлива.

Продажи низкосернистого мазута, главного вида судового топлива в Сингапуре, продолжают постепенно снижаться. На стыке 2019 и 2020 года произошло структурное изменение на рынке судового топлива по причине изменения морского законодательства. Одновременно произошло разовое падения продаж высокосернистого мазута и рост продаж низкосернистого мазута. С января 2020 года наблюдается противоположный тренд - продажи низкосернистого мазута постепенно снижаются несмотря на общий рост рынка бункеровки. Снижение в сентябре 2024 года по сравнению с январём 2020 составило 25%. Продажи высокосернистого мазута, второго по величине вида по объёмам продаж судового топлива в Сингапуре, продолжают увеличиваться. С января 2020 года продажи высокосернистого мазута выросли более, чем в два раза.  Данный рост является устойчивым и равномерным в последние 4 года. В основе тренда - установка судовладельцами скрубберов для очистки выхлопных газов на судне. Разница цен между низкосернистым судовым топливом и высокосернистым судовыми топливом в последнее время достаточно высока, что делает выгодным такие инвестиции.

Продажи судового топлива в Сингапуре хороший предиктивный фактор состояния экономики в Азии. Объёмы морской транспортировки товаров, которые напрямую связаны с объёмами бункеровки судов, хорошо показывают макроэкономические тенденции в самом населённом регионе мира.

В Сингапурском и Малаккском проливах сосредоточено располагается одно из крупнейших в мире плавучих хранилищ мазута. По состоянию на 21.02.2024 хранилище состоит из не менее 17 танкеров, а объём запасов составляет 3.2 миллиона тонн мазута. Коммерческое управление танкерами и оптовый трейдинг мазутом осуществляется крупнейшими трейдинговыми компаниями, такими как: Синопек (Китай), Митсуи (Япония), Филлипс 66 (США), Гунвор (Кипр, Швейцария), Трафигура (Сингапур), Витол (Нидерланды), Гленкор (Швейцария), Инеос (Великобритания).

Экспорт и импорт нефтепродуктов

Бензин:

• Экспорт - 20.9 миллион тонн в 2023 году.

• Импорт - 14.3 миллиона тонн в 2023 году.

Дизельное топливо:

• Экспорт - 4.0 миллиона тонн в 2023 году.

• Импорт- 8.1 миллиона тонн в 2023 году.

Авиакеросин:

• Экспорт - 3.1 миллиона тонн в 2023 году.

• Импорт - 0.9 миллиона тонн в 2023 году.

Нафта:

• Экспорт - 3.0 миллиона тонн в 2023 году.

• Импорт - 10.8 миллиона тонн в 2023 году

Мазут:

• Экспорт - 11.5 миллиона тонн в 2023 году.

• Импорт - 41.1 миллиона тонн в 2023 году.

Импорт мазута в Сингапур - основной торговый поток по углеводородам для Сингапура. Более робастно этот поток можно определить как импорт высокосернистого, низкосернистого мазута, а также отдельных сортов низкосернистой нефти для продаж в качестве судового топлива.

Асфальт/битум:

• Экспорт - 2.8 миллиона тонн в 2023 году.

В дополнение к нефтепродуктам Сингапур импортирует метиловый эфир жирных кислот, используемый главным образом при производстве био-смешанных марок судового топлива. Объёмы месячного импорта составляют с сентября 2023 года, в среднем, 10 тысяч тонн. Основной поставщик - Китай.